当前位置:培训频道岗位技能培训财务税务 》雷勋华:私募股权基金的募集与运作(2天) (课程编号:1001112158)

私募股权基金的募集与运作(2天)

 

课程大纲

课程背景

关于私募股权基金,你是否想知晓以下问题:

1、什么是私募股权基金?私募股权基金有哪些种类?私募股权基金有什么特征?

2、私募股权基金投资策略是什么?投资对象是什么?

3、私募股权基金如何设立和运作?

4、私募股权基金的内部治理是怎么样的?

5、私募股权基金的投资流程有哪些环节?每个环节的重点工作是什么?

6、如何签署Term Sheet?

7、如何对目标企业估值?

8、如何进行投资管理?

9、私募股权基金如何退出?

 

课程收益

全面掌握私募股权基金的募集、设立

全面掌握私募股权基金的内部治理

全面掌握私募股权基金的投资流程

全面掌握T erm Sheet

全面掌握企业估值方法

全面掌握投资管理

全面掌握投资退出的4种路径

通过大量案例分析来全面掌握私募股权基金的募集与运作

 

课程对象董事长、公司股东、总裁/总经理、董事会秘书、首席财务官/财务总监、财务经理、企业中高层等

 

课程特色实战派风格、针对性强、追求“落地”文化

 

课程大纲

第一单元  私募股权基金(PE)概述

PE的概念

PE的类型

PE的特征

PE在中国的发展概况

PE的立法与监管

PE的投资策略

【案例分析1W集团的收购

【案例分析2】门口的野蛮人—KKR杠杆收购RJR

PE对社会的贡献

PE对企业的贡献

【学员讨论】京东商城从PE那里获得了什么?

 

第二单元  PE的募集与设立

公司制PE

Ø 公司制PE运作模式

Ø 内外资PE之比较

Ø 税收优惠政策

【案例分析3】深创投

【案例分析4】深圳达晨

信托制PE

Ø 信托制PE的运作模式

Ø 信托制PE涉及的法律主体

Ø 信托制PE的特征

【案例分析5】太平洋深蓝一号

有限合伙制PE

Ø 有限合伙制PE的运作模式

Ø 有限合伙协议的核心条款

Ø 涉税事项

Ø 若干法律问题

【案例分析6】深圳南海成长

三种募集模式比较与选择

契约制PE的新模式

外资募集设立人民币基金模式

Ø 外资PE离岸管理模式

Ø 纯人民币基金模式

Ø 非法人型中外合作基金模式

Ø 外商投资型合伙型基金模式

Ø 中外合作平行基金模式

【案例分析7】红杉资本

【学员讨论】人民币基金募集的关键是什么?

 

第三单元  PE的内部治理

公司制PE的内部治理

Ø 公司制PE的内部治理模型

Ø 公司制PE内部治理的特点

Ø 公司制PE内部治理优缺点

信托制PE的内部治理

Ø 信托制PE的内部治理模型

Ø 信托制PE的权利机构

Ø 信托制PE内部治理制度的缺失

有限合伙制PE的内部治理

Ø 有限合伙制PE的内部治理模型

Ø 有限合伙制PE的权利机构

Ø 有限合伙制PE内部治理的妥协

【学员讨论】如何处理LPGP的关系?

 

第四单元  PE的投资流程

PE的投资流程概述

项目初审

Ø 书面初审

Ø 现场调研

签署投资意向书

Ø 什么是 T erm Sheet

Ø T erm Sheet中的核心条款

尽职调查

Ø 财务尽职调查

Ø 法律尽职调查

Ø 其他调查

签署正式投资协议

完成收购

投资管理

投资退出

 

第五单元  Term Sheet

什么是Term Sheet

Term Sheet中的进入条款

Ø 投资金融工具条款 

Ø 投资估值条款 

Ø 对赌协议 

Ø 反摊薄条款 

Ø 分期投资条款 

Term Sheet中的公司治理条款

Ø 公司控制权的竞取条款 

Ø 管理层的肯定性和否定性条款 

Term Sheet中的退出条款

Ø 回购权 

Ø 共同卖股权 

Ø 优先清偿权 

Ø 强卖权 

【案例分析8】蒙牛之完美对赌

【案例分析9】太子奶黯然出局

【案例分析10】上海第一中院正式确认PE对赌之回购条款有效

 

第六单元  企业估值

估值定义

估值依据

评估方法

评估方法如何选用

估值依据

估值确定

【案例分析11】万达商业地产香港IPO的估值

【案例分析12】阿里巴巴美国IPO的估值

【学员讨论】爱使股份41倍溢价收购游久时代

 

第七单元  投资管理

投后管理的必要性

我国民营企业管理现状

PE的增值服务

Ø 帮助企业制度发展战略

Ø 建立完善公司治理结构

Ø 规范公司财务管理系统

Ø 提供再融资方面的服务

Ø 上市辅导及并购整合

PE如何参与企业管理

Ø 股权安排

Ø 公司治理结构安排

Ø 日常联络与沟通

Ø 面对危机的处理与控制

【案例分析13】联想弘毅投资先声药业

【案例分析14】深圳高新投投资大族激光

 

第八单元  投资退出

公开上市

Ø 境内IPO

Ø 境外IPO

兼并收购

Ø 出售股权

Ø 出售资产

Ø 并购对价

股权回购

Ø 控股股东回购

Ø 管理层回购

Ø 企业减资

Ø 回购价格

清算退出

Ø 约定启动解散清算的情形

Ø 约定无法根据章程解散公司时的股权回购

Ø 约定正常清算后的财产分配方法

【案例分析15】海普瑞

【案例分析16】盛大网络

【案例分析17】用友软件收购英孚思为


培训师介绍

雷勋华

雷勋华

瑞金方略资本管理集团董事长 

中央财大中国资本运作研究中心执行主任 

清华大学、北京大学、上海交大、中山大学、四川大学等10多所大学MBA班、总裁班特聘讲师 

中国创新好项目导师

深圳市外商投资企业协会理事

国内“零税负”并购重组第一人 

股权激励10D模型创始人

成功辅导挂牌上市企业46家,参与多家国企改革和并购重组 

雷勋华导师现任瑞金方略资本管理集团董事长,集团下辖5家公司,分别是深圳瑞金方略资本管理有限公司(旗下有8家分公司)、深圳瑞金方略股权投资基金管理有限公司、武汉瑞金方略资本管理有限公司、武汉瑞金方略股权投资基金管理有限公司、武汉瑞金方略网络科技有限公司。瑞金方略资本管理集团业务领域覆盖:项目定投、风投对接、上市路演、挂牌上市、股权投融资、股权众筹、金融租赁、并购重组、私募基金、并购基金、市值管理、资产管理、财务管理、法律咨询等。瑞金方略资本管理集团以创业投资、创新资本为发展方向,联合200家投资机构、500强企业,汇集160亿股权投资基金,构建一个多方共商、共建、共赢的价值链体系,已经打开了企业家通向成功的大门,奠定了互联网+资本高端引领地位,凭借自身的多方资源优势,肩负着社会的使命,倾力打造了互联网+资本民族品牌。中国资本运作网为集团公司线上平台。

雷勋华导师从事财务管理及资本运作工作26年,先后在世界500强国有企业中国石化任财务科长、上市公司财务经理、财务处长,在侨兴集团等中国500强企业任财务总监、首席财务官、董事会秘书,全程参与了中国石化下属企业湖北兴化股份有限公司(600886.SH)、侨兴集团下属企业侨兴移动通信有限公司(QXM,美国上市)和瑞金矿业有限公司(00246,香港上市)的上市全过程,对境内外企业上市的全套流程及上市后的后期维护都非常熟悉,是国内极少数主讲企业境内上市、境外上市的高端导师。

【社会荣誉&影响力】

中央财大中国资本运作研究中心执行主任 

国内“零税负”并购重组第一人

股权激励10D模型创始人

被长沙市地方税务局誉为“重组专家”

被上海交通大学MBA班学员、总裁班学员誉为“给我们口袋装钱的教授”

被清华大学总裁班学员誉为“特别实战导师”



服务过的客户有:

   中国石油化工股份有限公司、中国石化荆门石油化工总厂(集团股份有限公司)、侨兴集团股份有限公司、湖北兴化股份有限公司、致同会计师事务所、福建永荣控股集团有限公司、瑞金矿业有限公司、武汉红人实业集团股份有限公司、福建锦江科技股份有限公司、全洲药业集团有限公司、深圳市一体医疗科技股份有限公司、山东龙口科诺尔有限公司、湖北博士隆科技股份有限公司、湖南商康医药电子商务有限公司、湖北江濠科技有限公司、广州颐和软件有限公司、广州颐和网络科技有限公司、广州市颐和中医药研究所有限公司等。


点击查看雷勋华的详细资料>>>>

所属分类
所属专题
关键词
内训课需求在线提交
咨询热线:
020-87560032 18026426454 (联系时请报上课程编号)    
 1431049362   2429622654
(点击对应图标或加为好友即可联系;在线时间:周一至周五 9:00-18:00
《私募股权基金的募集与运作(2天)》内训课需求表
您的真实姓名:    * (请一定使用真实姓名)
性    别:   先生女士
公司名称:   
E-mail地址:    *
电话/手机:    * (电话请带上区号,谢谢)
QQ:   
培训对象:   
参加总人数:    * 例:20~30人
培训时间:    请填写您可以接受的开课时间范围
针对现象:   
师资要求:   
验证数字:    验证码,看不清楚?请点击刷新验证码 *
学分奖励活动
    · 通过本页面底部的内训课需求表提交需求,可额外奖励一倍学分;
    · 老客户再次参加公开课或内训课,可额外奖励一倍学分;
    · 老客户介绍新客户参加公开课或内训课,老客户将可额外奖励0.5 倍学分;
        点击这里查看学分的用途
私募股权投资基金培训相关讲师
吴梓境
  • 培训师:吴梓境
  • 所在地:北京
  • 资本运营实战专家
张嶂
  • 培训师:张嶂
  • 所在地:深圳
  • 金融管理和法律专家
股权激励相关讲师
韦祎
  • 培训师:韦祎
  • 所在地:郑州
  • 高级人力资源管理师
成业
  • 培训师:成业
  • 所在地:北京
  • 商业模式创新导师
私募股权投资基金相关讲师
吴梓境
  • 培训师:吴梓境
  • 所在地:北京
  • 资本运营实战专家
张嶂
  • 培训师:张嶂
  • 所在地:深圳
  • 金融管理和法律专家
相关下载
相关文章
企业关注最新文章
·公司获“3·15诚信体系单位”等两项荣誉称号
·桥坡底棚户区改造项目稳步推进
·能源集团财务共享平台建设经验交流会在集团公司
·张圣国到新驿煤矿检查指导工作
·集团公司召开社会职能分离移交工作季度会议
·集团公司召开郭屯煤矿冲击地压危险性评价报告评
·集团公司召开后勤保障专业季度工作例会
·于秀忠到上海庙矿业公司调研指导工作
·龙矿集团考察团到古城煤矿学习交流
·邱集煤矿通过国家一级安全生产标准化矿井验收
博锐登陆:用户名 密码 新用户注册 [收藏本站]
帮助:关于博锐 | 联系博锐 | 留言博锐 | 积分规则 | 稿酬制度 | 服务快车 | 精英俱乐部 | 免费赠送区
首页 | 文库 | 专题 | 专栏 | 媒体   培训   百科 | 论坛 | 信息 | 下载 | 企业关注 | 书城 | 黄页 | 营商智囊 | 专业机构同盟 | 培训师同盟 | 助手
博锐在线客服 ×
博锐微信号

博锐微信号 ×